Jusqu’à présent, en 2022, les marchés ont été inhabituellement difficiles à naviguer. Les investisseurs qui répartissent leurs portefeuilles entre actions et obligations, espérant que lorsque les actions chutent, les obligations constituent une valeur refuge sûre, ont souffert. Le retrait d’actions de sociétés hautement valorisées, le relèvement des taux d’intérêt par les banques centrales et la hausse de l’inflation ont fait souffrir tant les actions que les obligations. Il n’a pas été facile pour les investisseurs de trouver de la diversification.

 

Le fonds Jupiter Merian Global Equity Absolute Return Fund (GEAR) a historiquement offert une bonne source de diversification car il présente une faible corrélation avec les actions et les obligations. Au cours des 13 années écoulées depuis sa création, le fonds n’a pas été corrélé avec l’indice MSCI World.

Rolling correlation of the Jupiter Merian Global Equity Absolute Return strategy with the MSCI World Index
3 month rolling correlation of the Jupiter Merian Global Equity Absolute Return strategy with the MSCI World Index

Past performance is no indication of current or future performance. Source: Jupiter, as at 30.06.2022. Updated on an annual basis. Three month rolling correlation with MSCI World index.

GEAR a également été non corrélé avec le Bloomberg Global Aggregate, un indice d’obligations mondiales.
Rolling correlation of the Jupiter Merian Global Equity Absolute Return strategy with the Bloomberg Global Aggregate Index