Es ist immer gut, eine Alternative zu haben – vor allem in volatilen Märkten, wenn Aktien und Anleihen unter Druck stehen. Angesichts einer hohen Inflation, steigender Zinsen, geopolitischer Krisen und Wachstumssorgen sehen sich viele Anleger gezwungen, ihre finanziellen Ziele zu überdenken. In einem derartigen Umfeld kann es sinnvoll sein, nicht nur auf traditionelle Aktien- und Anleihenfonds zu setzen. Alternative Anlagestrategien können traditionelle Aktien-, Anleihen- und Geldmarktallokationen ergänzen. Mögliche Alternativen sind Hedgefonds, Private Capital, natürliche Ressourcen und Immobilien.

Viele dieser Investments zielen auf positive Erträge unabhängig vom Marktumfeld ab. Zudem sind alternative Anlagen in der Regel kaum mit den bedeutendsten Anlageklassen korreliert. Daher können sie zur Diversifikation des Portfoliorisikos dienen und Anlegern helfen, ihre langfristigen Renditeziele zu erreichen.

Jupiter Asset Management bietet seinen Kunden eine breite Auswahl an aktiv gemanagten alternativen Anlagestrategien mit dem Ziel, unkorrelierte Renditen zu generieren. Drei Fonds, die wir hier besonders hervorheben möchten, sind: Jupiter Merian Global Equity Absolute Return Fund (GEAR), Jupiter Gold & Silver Fund und Jupiter Strategic Absolute Return Bond Fund (SARB) .
Alternative Anlagen: Auf der Suche nach echter Diversifizierung
In einem Jahr, in dem sowohl Aktien als auch Anleihen gefallen sind, befasst sich dieses Video mit drei alternativen Strategien.

Jupiter Strategic Absolute Return Bond Fund (SARB)

SARB zielt auf positive Erträge in jedem Marktumfeld ab. Dafür investiert der Fonds in ein breit gestreutes Portfolio liquider Anlagen aus allen Bereichen des Anleihen- und Währungsuniversums. Das Team hat die Möglichkeit, auch Short-Positionen einzugehen, die positive Erträge generieren, wenn der Wert eines Vermögenswerts sinkt. Dies kann zu einer bedeutend besseren Performance beitragen, vor allem in einem Umfeld steigender Zinsen, wenn Long-Only-Anleihenstrategien unter Druck stehen können. Im Durchschnitt strebt der Fonds eine Volatilität zwischen 4% und 5% an.

Jupiter Merian Global Equity Absolute Return Fund (GEAR)

GEAR ist eine marktneutrale globale Aktienstrategie, die darauf ausgelegt ist, auch in einem schwierigen Marktumfeld positive Erträge zu generieren. Als „makroagnostische“ Strategie beruht sie nicht auf makroökonomischen Prognosen der Fondsmanager. Die GEAR Strategie verfolgt einen datenbasierten Investmentprozess unter Verwendung diversifizierter Aktienselektionskriterien. Das Fondsmanagement analysiert jeden Tag systematisch mehrere Tausend Aktien, um ein Portfolio zusammenzustellen, das bestmöglich auf das jeweilige Umfeld ausgerichtet ist.

Jupiter Gold & Silver Fund

Die Gold & Silver Strategie kombiniert Allokationen in Gold und Silber (über Anteile an börsennotierten Gold- und Silberfonds) mit Anlagen in Aktien von Minenunternehmen. Edelmetalle sind Währungen, denen keine Verbindlichkeiten gegenüberstehen und die in Phasen erhöhter Zins- oder Finanzmarktvolatilität als sicherer Hafen dienen können. In Zeiten einer hohen Inflation kann eine Allokation in Gold die Auswirkungen steigender Preise auf das Portfolio mindern. Anleger sind sich der potenziellen Vorzüge einer Anlage in Währungsmetalle wie Gold und Silber häufig nicht bewusst.

Bitte beachten Sie die folgenden Fondsrisiken

Jupiter Merian Global Equity Absolute Return Bond Fund

  • Anlagerisiko – Es besteht keine Garantie, dass der Fonds sein Ziel erreichen wird. Es kann ein Kapitalverlust des gesamten oder eines Teils des angelegten Betrags eintreten. Darüber hinaus kann der Fonds sein Volatilitätslimit überschreiten. Es kann ein Kapitalverlust des gesamten oder eines Teils des angelegten Betrags eintreten.
  • Unternehmensanteils- (d.h. Aktien)-Risiko – Der Wert von Unternehmensanteilen (d.h. Aktien) und ähnlichen Anlagen kann als Reaktion auf die Performance einzelner Unternehmen steigen oder fallen und von täglichen Börsenbewegungen und allgemeinen Marktbedingungen beeinflusst werden. Weitere Einflussfaktoren sind politische und wirtschaftliche Nachrichten, Unternehmensergebnisse und bedeutende Unternehmensereignisse.
  • Derivaterisiko – Der Fonds setzt Derivate zur Generierung von Renditen und/oder Reduzierung von Kosten und/oder des Gesamtrisikos des Fonds ein. Der Einsatz von Derivaten kann ein höheres Risikoniveau bedeuten. Eine kleine Bewegung im Kurs einer zugrunde liegenden Anlage kann zu einer überproportional großen Bewegung im Kurs der derivativen Anlage führen. Derivate sind auch mit einem Kontrahentenrisiko verbunden, wenn die als Kontrahenten für Derivate handelnden Institute gegebenenfalls ihren vertraglichen Verpflichtungen nicht nachkommen.
  • Währungsrisiko – Der Fonds kann Anlagen in verschiedenen Währungen halten and kann Techniken einsetzen, um zu versuchen, die Auswirkungen von Wechselkursänderungen zwischen der Währung der zugrunde liegenden Anlagen und der Basiswährung des Fonds zu verringern. Es ist möglich, dass diese Techniken nicht das gesamte Währungsrisiko ausschalten. Der Wert Ihrer Anteile kann infolge von Wechselkursbewegungen steigen oder fallen.
  • Risiko im Zusammenhang mit dem Stock-Connect-Programm – Der Fonds kann über das China-Hong Kong Stock Connect Programm („Stock Connect“) in chinesische A-Aktien investieren. Das Stock-Connect-Programm unterliegt Vorschriften, die noch nicht erprobt sind und sich ändern können. Handelseinschränkungen und Restriktionen für ausländisches Eigentum können die Fähigkeit des Fonds beeinträchtigen, seine Anlagestrategie zu verfolgen.
Der Fonds kann zu mehr als 35% in Wertpapieren staatlicher und staatsnaher Emittenten investiert sein. Diese können von anderen Ländern und Regierungen emittiert worden sein. Bitte lesen Sie sich die im Verkaufsprospekt beschriebenen Anlagerichtlinien des Fonds sorgfältig durch.

Nähere Erläuterungen zu den Risiken entnehmen Sie bitte dem Abschnitt „Risikofaktoren“ im Verkaufsprospekt.

Der Prospekt und die Basisinformationsblatt sind kostenlos in der Dokumentensammlung in englischer und anderen Sprachen erhältlich, die gemäß dem geltenden Recht vor Ort vorgeschrieben sind. Eine Zusammenfassung der Anlegerrechte in englischer Sprache finden Sie hier oder in der Dokumentensammlung. Die Verwaltungsgesellschaft kann Marketingvereinbarungen kündigen.

Jupiter Gold & Silver Fund

  • Anlagerisiko – Es besteht keine Garantie, dass der Fonds sein Ziel erreichen wird. Es kann ein Kapitalverlust des gesamten oder eines Teils des angelegten Betrags eintreten.
  • Sektorkonzentrationsrisiko – Die Anlagen des Fonds konzentrieren sich auf Rohstoffunternehmen und können einem höheren Maß an Risiko und Volatilität ausgesetzt sein als ein Fonds, der eine stärker diversifizierte Strategie verfolgt. Silber hat die Tendenz, sich in einem Umfeld steigender Goldpreise besser zu entwickeln als Gold. Hingegen entwickelt es sich eher schlechter als Gold, wenn sich die Stimmung gegen den Sektor richtet.
  • Strategierisiko – Da der Fonds in andere Organismen für gemeinsame Anlagen investiert, die ihrerseits in Vermögenswerte wie Anleihen, Unternehmensanteile, Barmittel und Währungen investieren, unterliegt er den kollektiven Risiken dieser anderen Fonds. Dies kann das Schwellenländerrisiko und das Risiko kleinerer Unternehmen beinhalten.
  • Risiko im Zusammenhang mit Unternehmensanteilen (d. h. Aktien) – Der Wert von Unternehmensanteilen (d.h. Aktien) und ähnlichen Anlagen kann als Reaktion auf die Performance einzelner Unternehmen steigen oder fallen und von täglichen Börsenbewegungen und allgemeinen Marktbedingungen beeinflusst werden. Weitere Einflussfaktoren sind politische und wirtschaftliche Nachrichten, Unternehmensergebnisse und bedeutende Unternehmensereignisse.
  • Konzentrationsrisiko (Anzahl der Anlagen) – Der Fonds kann zeitweilig eine geringere Anzahl von Anlagen halten. Demzufolge kann sich ein Wertrückgang einer einzelnen Anlage stärker auf den Wert des Fonds auswirken, als wenn er eine größere Anzahl von Anlagen hielte.
  • Risiko durch kleinere Unternehmen – Kleinere Unternehmen haben ein größeres Risiko- und Ertragspotenzial. Die Anlagen können volatil oder schwierig zu kaufen oder zu verkaufen sein.
  • Liquiditätsrisiko – Einige Anlagen sind möglicherweise schwer zu bewerten oder zu einem gewünschten Zeitpunkt oder Preis schwer zu verkaufen. Unter extremen Marktbedingungen können die Möglichkeiten des Fonds, Rücknahmeanträge sofort zu erfüllen, beeinträchtigt sein.
  • Währungsrisiko – Der Fonds kann Anlagen in verschiedenen Währungen halten. Der Wert Ihrer Anteile kann infolge von Wechselkursbewegungen steigen oder fallen.
  • Derivaterisiko – Der Fonds kann Derivate zur Generierung von Renditen und/oder Reduzierung von Kosten und/oder des Gesamtrisikos des Fonds einsetzen. Der Einsatz von Derivaten kann ein höheres Risikoniveau bedeuten. Eine kleine Bewegung im Kurs einer zugrunde liegenden Anlage kann zu einer überproportional großen Bewegung im Kurs der derivativen Anlage führen. Derivate sind auch mit einem Kontrahentenrisiko verbunden, wenn die als Kontrahenten für Derivate handelnden Institute gegebenenfalls ihren vertraglichen Verpflichtungen nicht nachkommen.
Nähere Erläuterungen zu den Risiken entnehmen Sie bitte dem Abschnitt „Risikofaktoren“ im Verkaufsprospekt.

Der Prospekt und die Basisinformationsblatt sind kostenlos in der Dokumentensammlung in englischer und anderen Sprachen erhältlich, die gemäß dem geltenden Recht vor Ort vorgeschrieben sind. Eine Zusammenfassung der Anlegerrechte in englischer Sprache finden Sie hier oder in der Dokumentensammlung. Die Verwaltungsgesellschaft kann Marketingvereinbarungen kündigen.

Jupiter Strategic Absolute Return Bond Fund

  • Anlagerisiko – Der Fonds strebt zwar unabhängig von den Marktbedingungen eine Wertentwicklung über Null an; es kann jedoch nicht garantiert werden, dass dieses Ziel erreicht wird. Darüber hinaus kann die tatsächliche Volatilität des Fonds über oder unter dem erwarteten Bereich liegen und auch seine maximale erwartete Volatilität überschreiten. Es kann ein Kapitalverlust des gesamten oder eines Teils des angelegten Betrags eintreten.
  • Schwellenländerrisiko – Weniger entwickelte Länder können stärker als Industrieländer politischen, wirtschaftlichen oder strukturellen Herausforderungen ausgesetzt sein.
  • Kreditrisiko – Der Emittent einer Anleihe oder einer ähnlichen Anlage im Fonds leistet bei Fälligkeit möglicherweise keine Zins- oder Kapitalrückzahlungen an den Fonds. Anleihen ohne Anlagequalität gelten in Bezug auf die Erfüllung ihrer Zahlungsverpflichtungen als riskanter.
  • CoCos und andere Anlagen mit verlustabsorbierenden Eigenschaften – Der Fonds kann Anlagen mit verlustabsorbierenden Eigenschaften halten, darunter bis zu 20% in Contingent Convertible Bonds (CoCos). Diese Investitionen können aufsichtsrechtlichen Eingriffen und/oder bestimmten auslösenden Ereignissen unterliegen, die sich auf ein Absinken des aufsichtsrechtlichen Kapitalniveaus auf einen vorgegebenen Punkt beziehen. Dies ist ein anderes Risiko als bei traditionellen Anleihen und kann dazu führen, dass sie in Aktien umgewandelt werden oder einen teilweisen oder vollständigen Wertverlust erleiden.
  • Bond-Connect-Risiko – Die Vorschriften des Bond-Connect-Programms erlauben es dem Fonds möglicherweise nicht immer, seine Vermögenswerte zu verkaufen , und können dazu führen, dass der Fonds bei einer Anlage Verluste erleidet.
  • Zinsrisiko – Analgen in Anleihen werden durch Zinssätze und Inflationstrends beeinflusst, die sich auf den Wert des Fonds auswirken können.
  • Liquiditätsrisiko – Einige Anlagen sind möglicherweise schwer zu bewerten oder zu einem gewünschten Zeitpunkt oder Preis schwer zu verkaufen. Unter extremen Marktbedingungen können die Möglichkeiten des Fonds, Rücknahmeanträge sofort zu erfüllen, beeinträchtigt sein.
  • Derivaterisiko – Der Fonds setzt Derivate zur Generierung von Renditen und/oder Reduzierung von Kosten und/oder des Gesamtrisikos des Fonds ein. Der Einsatz von Derivaten kann ein höheres Risikoniveau bedeuten. Eine kleine Bewegung im Kurs einer zugrunde liegenden Anlage kann zu einer überproportional großen Bewegung im Kurs der derivativen Anlage führen. Derivate sind auch mit einem Kontrahentenrisiko verbunden, wenn die als Kontrahenten für Derivate handelnden Institute gegebenenfalls ihren vertraglichen Verpflichtungen nicht nachkommen.
  • Währungsrisiko – Der Fonds kann Anlagen in verschiedenen Währungen halten. Der Wert Ihrer Anteile kann infolge von Wechselkursbewegungen steigen oder fallen.

Nähere Erläuterungen zu den Risiken entnehmen Sie bitte dem Abschnitt „Risikofaktoren“ im Verkaufsprospekt.

Der Prospekt und die Basisinformationsblatt sind kostenlos in der Dokumentensammlung in englischer und anderen Sprachen erhältlich, die gemäß dem geltenden Recht vor Ort vorgeschrieben sind. Eine Zusammenfassung der Anlegerrechte in englischer Sprache finden Sie hier oder in der Dokumentensammlung. Die Verwaltungsgesellschaft kann Marketingvereinbarungen kündigen.